La historia sigue a Li Fong (Ben Wang), un joven experto en kung fu que se muda a Nueva York junto a su madre. Allí, se ve envuelto en un conflicto con un campeón local de karate. Para prepararse y superarse, contará con la guía de dos leyendas del pasado: el Sr. Han (Jackie Chan) y Daniel LaRusso (Ralph Macchio), quienes unirán fuerzas para entrenarlo para un gran torneo.